SOLVAY se plánuje rozdělit na dvě nezávisle kotované společnosti, aby odemkla plnou hodnotu

Společnost Solvay dnes oznámila, že přezkoumává plány na rozdělení společnosti na dvě nezávislé, veřejně obchodované společnosti:

EssentialCo bude zahrnovat přední jednotlivé-technologické podniky, včetně uhličitanu sodného a derivátů, peroxidů, oxidu křemičitého a spotřebních chemikálií,-výkonných tkanin a průmyslových služeb, které jsou v současnosti součástí chemického segmentu společnosti, a také speciálních chemikálií. Tyto podniky vytvořily v roce 2021 čisté tržby ve výši přibližně 4,1 miliardy eur.

SpecialtyCo bude zahrnovat současný segment materiálů společnosti, který zahrnuje její vysoce{0}}růst, speciální polymery s vysokou{1}}marží, vysoce-kompozity a většinu segmentu řešení, který zahrnuje spotřební a průmyslové speciální chemikálie, technologická řešení, příchutě a funkční chemikálie a ropu a plyn. Společně tyto podniky vygenerovaly v roce 2021 čisté tržby ve výši přibližně 6 miliard EUR.

Výhody rozdělení

Po dokončení oddělení vytvoří dva silné lídry v oboru, kteří budou těžit ze strategické a finanční flexibility a zaměří se na své obchodní modely, trhy a preference akcionářů. Po rozdělení se dvě nezávislé společnosti zaměří na:

▲ Více se soustředí na svou strategii a příležitosti růstu;

▲ Sdružování zdrojů pro splnění jejich jedinečných obchodních potřeb;

▲ Přijměte různé obchodní modely, abyste zákazníkům poskytovali lepší služby;

Sledování diferencované kapitálové struktury a cíle naklonění kapitálu;

▲ Podpora projektů udržitelnosti, včetně uhlíkové neutrality do roku 2040 společností SpecialtyCo a do roku 2050 společností EssentialCo;

přilákání a udržení nejlepších talentů pro jejich podnikání;

▲ Poskytněte jasné investiční téma a vizi, jak přilákat vhodnou dlouhodobou-základnu investorů.

EssentialCo

Klíčový lídr v oblasti chemikálií s robustní likviditou

EssentialCo bude těžit ze své silné vedoucí pozice v poskytování osvědčených základních technologií pro širokou škálu atraktivních a robustních koncových trhů, včetně stavebnictví, spotřebního zboží a automobilového průmyslu.

Jako nezávislá společnost EssentialCo využije příležitosti expanze a konsolidace k dalšímu upevnění své vedoucí pozice, včetně urychlení růstu v oblasti přírodního uhličitanu sodného a hydrogenuhličitanu sodného, ​​zachycení růstu v asijsko-pacifickém regionu a dalšího rozšíření své vedoucí pozice na trhu integrovaných peroxidů. Společnost také urychlí svůj energetický přechod z podnikání se sodou, aby do roku 2050 hrála klíčovou roli při dosahování uhlíkové neutrality. Po oddělení posílí EssentialCo svůj provozní model posílením svého vedoucího postavení v oblasti nákladů a maximalizací tvorby hotovosti.

SpecialtyCo

Lídr ve speciálních chemikáliích s potenciálem zrychleného růstu

Jako nezávislá společnost bude SpecialtyCo poskytovat inovativní řešení s přidanou hodnotou na podporu udržitelnějšího světa, který bude generovat vyšší-růst trhu a silné výnosy. SpecialtyCo se bude skládat ze dvou obchodních jednotek:

1

materiál

Divize Materials je lídrem v oboru pokročilých materiálů a zaměřuje se na poskytování nových řešení zákazníkům, která řeší kritický výkon a environmentální výzvy. Divize Materials má nejširší portfolio jedinečných, patentovaných materiálů založených na-výkonných technologiích polymerů a uhlíkových vláken a je světovým lídrem na všech svých klíčových trzích. Segment materiálů má silné zkušenosti s překonáním růstu trhu, podpořený základními megatrendovými trendy, jako je elektrifikace, nízká hmotnost, udržitelná mobilita a digitalizace.

Divize Materials se zaměří na inovace, silné obchodní schopnosti a jedinečné porozumění své zákaznické základně, která bude řídit pokračující pronikání jejích udržitelných řešení na trh, aby pomohla zákazníkům dosáhnout převratného růstu v jejich odvětvích (doprava, elektronika, zdravotnictví). Divize bude těžit ze zvýšených investic do kapacity, inovací a komerčních schopností na podporu-překonání organického růstu, vynikající návratnosti a-vedoucích marží v oboru.

2

Spotřeba chemikálií a zdrojů

Divize Consumer Chemicals & Resources, která se skládá především ze současného segmentu solvay Solutions, se stane lídrem na trhu zaměřeným na poskytování přirozenějších a udržitelnějších řešení speciálních přísad tím, že předvídá rychle se měnící potřeby zákazníků.

Díky svému osvědčenému -obchodnímu modelu s nízkou hmotností a základním megatrémům, včetně ekologicky šetrných přísad a účinnosti zdrojů, bude divize využívat své portfolio inovativních řešení a aplikačních odborných znalostí k tomu, aby řídila průmysl spotřebního zboží směrem k bio-založeným, přírodním a recyklačním řešením. Jednotka bude umístěna tak, aby generovala silné výnosy, které předčí růst trhu.

Přehled obchodního plánu

Obě společnosti přijmou kapitálové struktury na míru, které nejlépe podpoří jejich příslušné cíle vytváření hodnoty. SpecialtyCo bude usilovat o dosažení stabilního ratingu investičního stupně. Bude mít finanční flexibilitu k zajištění financování plánů růstu. EssentialCo zdědí obezřetnou finanční politiku, aby zajistila vytváření peněžních toků. Solvay SA bude usilovat o zachování stávajícího investičního-hodnocení až do jeho rozdělení. Společnost Solvay SA se zavázala poskytovat současným držitelům cenných papírů v amerických dolarech a eurech a držitelům hybridních dluhopisů možnost přejít v pravý čas na SpecialtyCo. V plánu je počáteční dividenda, která by odpovídala úrovni, kterou nyní solway nabízí.

V rámci plánu rozdělení si akcionáři Solvay ponechají své současné akcie solvay, které budou také nadále obchodovat na bruselských a pařížských burzách euronext. Odštěpení-bude dosaženo částečným odštěpením-společnosti Solvay, přičemž obchod se speciálními chemikáliemi bude vyčleněn do společnosti SpecialtyCo. Akcionáři Solvay obdrží akcie SpecialtyCo v poměru k jejich podílu v Solvay SA. Akcie obou společností plánují obchodovat na euronext v Bruselu a Paříži. Společnost plánuje rozdělení strukturovat způsobem, který je daňově -efektivní pro většinu akcionářů v klíčových jurisdikcích.

Členové představenstva, manažerské týmy a jména obou společností budou oznámeny později.

Transakce bude podléhat celkovým tržním podmínkám a obvyklým podmínkám uzavření, včetně konečného souhlasu představenstva společnosti Solvay, schválení konkrétních financujících stran a rozhodnutí akcionářů na mimořádné valné hromadě. Transakce by měla být uzavřena ve druhé polovině roku 2023. Představenstvo společnosti Solvac, dlouholetého-hlavního akcionáře společnosti solvay, potvrdilo svou podporu dohodě solvay.

Solvay plánuje před dokončením rozdělení informovat investory o strategii SpecialtyCo a EssentialCo.